Анализ дебиторской и кредиторской задолженностей

Важной характеристикой, определяющей платежеспособность предприятия, является состояние расчетов. Все предприятия в результате хозяйственной деятельности вступают в договорные отношения с другими организациями финансовыми органами, другими учреждениями, в результате чего возникают обязательства, по которым надо осуществлять расчет. Из-за нарушения платежной дисциплины возникает дебиторская и кредиторская задолженности.

Дебиторская задолженность – это отвлечение оборотных средств из оборота. Резкое увеличение дебиторской задолженности и ее доли в оборотных активах может свидетельствовать о неосмотрительной политике предприятия по отношению к покупателям, либо об увеличении объемов продаж, либо неплатежеспособности и банкротстве части покупателей.

Сокращение дебиторской задолженности оценивается положительно, если это происходит за счет сокращения периода ее погашения. Если же дебиторская задолженность в связи с уменьшением отгрузки продукции, то это свидетельствует о снижении деловой активности предприятия. Следовательно, рост дебиторской задолженности не всегда оценивается отрицательно, а снижение - положительно.

Необходимо различать нормальную и просроченную задолженность, Наличие последней создает финансовые затруднения, т.к. предприятие будет чувствовать недостаток финансовых ресурсов для приобретения товарно-материальных ценностей, выплаты зарплаты и т.д. Просроченная дебиторская задолженность означает также рост риска непогашения долгов и уменьшения прибыли.

В процессе анализа, прежде всего, нужно изучить динамику дебиторской задолженности в следующей таблице.

Таблица 2.5.1 - Анализ дебиторской задолженности предприятия

Показатели

годы

2002

2003

2004

2005

Дебиторская задолженность

краткосрочная, всего, т. руб.

2018

2451

3351

3747

- авансы вы данные

-

1238

1657

1962

- прочие

Дебиторская задолженность долгосрочная, всего, т. руб.

-

-

-

168

в т.ч.

-покупатели и заказчики

-

1213

1694

1617

Доля дебиторской задолженности, %:

- в общей сумме оборотных активов

 

-

-  

4644  

- в выручке

-

-

-

4644

 

В ЗАО «Птицевод» состояние расчетов по дебиторской задолженности кризисное.

Как показывают данные этой таблицы, в последние годы в ЗАО наблюдается тенденция к возрастанию величины дебиторской задолженности. В 2005 году ее сумма увеличилась на 5040 и по данным годового отчета составила 8391 т. руб., т.е. по сравнению с прошлым годом возросла на 150 %, Основная ее часть приходится на покупателей и заказчиков – 6606 т. руб. или 72,3 %.

Доля дебиторской задолженности в общей сумме оборотных активов составляет 48 %, а в выручке 19 % , т.е. в 2005 году из оборота предприятия было отвлечено 48 % имеющихся оборотных активов.

Самый большой размер дебиторской задолженности наблюдался также в 2005 году, и он необусловлен расширение объемов деятельности, а связан с тем, что покупатели стали хуже рассчитываться за приобретаемую с.-х. продукцию.

Таблица 2.5.2 - Анализ динамики кредиторской задолженности в ЗАО «Птицевод»

Показатели

Годы

2002

2003

2004

2005

начало

конец

начало

конец

начало

конец

начало

конец

1

2

3

4

5

6

7

8

9

1. Кредиторская задолженность краткосрочная, всего, т. руб.

7764

2817

13101

14944

15827

17670

17670

25244

в т.ч.

- поставщикам и подрядчикам

-

-

2817

5502

6600

7341

7341

7844

из них:

подрядным строительным организациям

-

-

-

-

-

237

-

-

- налоги и сбор- ры

-

-

352

407

450

550

550

477

- займы

-

-

-

-

-

2125

2125

7925

-кредиты

   

7526

8733

8278

6944

6944

8400

- прочие

-

-

2406

302

499

710

710

598

Перейти на страницу: 1 2