Оценка ликвидности и платежеспособности компании

8. Коэффициент покрытия запасов (КGSC)

- характеризует степень (долю) покрытия запасов нормальными источниками, к которым, кроме рабочего капитала, относят ссуды банков под товарные запасы, кредиторскую задолженность за поставленные сырье и материалы и др. Рекомендуемое значение > 100% - в этом случае компания признается финансово устойчивой. Рассчитывается следующим образом: Описание хомут стыковочный наружный у нас на сайте.

;

= 1,571;

= 1,644.

Представим выше рассчитанные показатели в виде таблицы:

Таблица 2: Показатели оценки ликвидности и платежеспособности организации

№ п/п

Наименование показателя

Отчет

Прогноз

Рекомендованное значение

1

Рабочий капитал, (WC)

3273

3464

-

2

Коэффициент текущей ликвидности (К1)

1,231

1,229

≥ 2

3

Коэффициент критической ликвидности (К2)

0,414

0,414

≥ 0,8 (80%)

4

Коэффициент абсолютной ликвидности (К3)

0,003

0,003

≥ 0,2 (20%)

5

Коэффициент обеспеченности текущей деятельности рабочим капиталом (КWC)

0,055

0,254

≥ 0,1 (10%)

6

Коэффициент маневренности рабочего капитала (КMWC)

0,012

0,009

-

7.

Доля рабочего капитала в покрытии запасов (WCS)

0,346

0,418

> 0,5 (50%)

8.

Коэффициент покрытия запасов (КGSC)

1,571

1,644

> 1 (100%)

Вывод: В прогнозном периоде произойдет рост показателя рабочего капитала на 191 тыс.руб., и он составит 3464 тыс.руб.

Коэффициент текущей ликвидности в прогнозном периоде уменьшится, и, как и в базисном, не будет соответствовать рекомендованному значению. Это является отрицательным для компании, поскольку краткосрочные обязательства превышают, в значительной мере, оборотные активы. При этом в прогнозном году коэффициент критической ликвидности не изменится, и оба значения не соответствуют нормативным, а, следовательно, платежных возможностей организации недостаточно для проведения своевременных расчетов с кредиторами. Коэффициент абсолютной ликвидности и в базисном, и в прогнозном годах не соответствует нормативу, и свидетельствует о том, что доля текущих обязательств по кредитам и расчетам, у которой существует возможность немедленно быть погашенной за счет собственных денежных средств и их эквивалентов, очень мала. Коэффициент обеспеченности текущей деятельности рабочим капиталом в прогнозном году увеличится на 19,9%, и составит 25,4%, что выше нормативного значения и является положительным. Коэффициент маневренности рабочего капитала будет уменьшаться и составит 0,9%.

Доля рабочего капитала в покрытии запасов в прогнозном периоде увеличится на 7,2% и составит 41,8%, что немного не соответствует нормативу, данному Ковалевым В. В. То есть, можно сказать, что собственных источников компании не вполне достаточно, для формирования запасов. Коэффициент покрытия запасов в прогнозном периоде тоже увеличится, и составит 164,4%, что выше нормативного значения, поэтому можно утверждать, что организация в отчетном и прогнозном годах будет финансово устойчивой.

Перейти на страницу: 1 2 3